如何通过报表分析企业的经营风险-财智云课堂

2020-5-9 14:58| 发布者: xtyly| 查看: 137| 评论: 0

摘要: 能力分析：

能力分析：

偿债能力

1、短期偿债能力：流动比率、速动比率和现金流动负债比率（现金类资产÷流动负债）

2、长期偿债能力：资产负债率，权益乘数（资产÷所有者权益），利息保障倍数（税息前利润÷利息）

工具/原料

电脑
网站：财务经理人论坛

方法/步骤

1
运营能力
反映资源管理，运用效率的情况。
存货周转率、应收账款周转率、营业周期、流动资产周转率和总资产周转率
2
盈利能力
1、营业利润率、成本费用利润率、盈余现金保障倍数（经营现金净流量同净利润的比值）、总资产报酬率、净资产收益率和资本收益率项
2、上市公司：经常采用每股收益、每股盈利、市盈率、每股净资产等指标。
3
发展能力
营业收入增长率、资本保值增值率（期末所有者权益÷期初所有者权益）、总资产增长率、营业利润增长率、技术投入比率、营业收入三年平均增长率和资本三年平均增长率
4
通过企业三张报表分析不了企业的经营风险（报表的内容太少）
结构分析：资产负债表结构，损益表结构
单项分析：比如收入细分，成本细分，费用细分
表外的其他分析：定性的分析——战略分析、模式分析
5
读财务报表的方法
6
损益表——要素结构比较
企业未来靠什么博取在市场上的一席之地，产品靠什么能做的更好
损益表最终反映的是客观上一个行业中的优秀企业是怎么发展的，同时也反映一个企业的战略设定
7
问题：
难道在没有进行报表分析的时候，公司的经营有哪些主要问题，管理者没有感觉吗？
难道财务数据能说明所有/很多主要问题吗？
对经营管理中主要问题没有一定把握，摸索分析吗？
8
事实是：
相当数量的管理者，对企业可能有哪些问题，都有感觉。
对于复杂深入的问题，可能相对模糊。
公司各种会议，早已经暴露了各种主要问题
此时，我们的分析如何做？
9
举例 — 直接定义问题
公司已经发现，市场情况在恶化。
怎么发现的？：销售订单急剧减少，客户观望，要求较大幅度减价。
资金持续紧张
怎么发现的？：回款难度增加，资金计划完成度变差。
突破点在哪里？
1、快速接单签合同，快速发货
2、改善质量，降低成本。
怎么发现的？：企业家的感觉、战略设定，也是基于对技术等方面的深入了解。
10
销售方面：
产销率：生产多少、销售多少
总订单：一个月
销售量：发货多少
平均单价
通过避税地的销售量
前十客户和代理商销售量
预收款未发货数量：价格波动
应收款余额
内销，出口销售额
回款率
11
生产方面：
不同产品产量
不同车间，不同产品单位成本
单位变动成本（原料+直接人工+变动费用）
主料转化率
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员工方面的分析：
不同部门，不同级别当月平均薪酬
不同部门员工数
管理人员流失率
普通工人流失率
工资的不同测试数据
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库存方面：
期末成品库存增量数量/金额 ? 期末原料库存增量数量/金额
问题在制品数量
问题原料数量
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技改项目：
技术/工程项目实体进度（超过一定金额，按项目）
技术/工程项目开支金额
技术/工程项目开支进度（包括项目的预计金额）
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质量方面：
一等品率
合格品率
色差指标符合一等品比率
色差指标符合合格品比率
遮盖率指标符合一等品比率
遮盖率指标符合合格品比率
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费用方面：
各部门费用总额
公司主要单项费用（工资，社保，补助等；水费，电费，利息费用，运费，废渣处理费）（分三大车间，其他部门可用汇总数）
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对比信息：
1、本月数据
2、计划数据
3、去年同期数据
4、上月数据
5、历史最好水平
6、同行信息
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深入分析—案例
业绩提升
——个人销售渠道第一季度经营分析报告
第一季度个人渠道实现收入****万元，同比增40%，环比增22%，预算达成率151%。
初步分析，你能得出什么结论？
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再细一些的数据
A是新产品，复杂，单价高，毛利也高。
你还想从哪些角度分析？：总体很好
20
当事人是怎么分析的？
产能分析 – 销售的TOP10
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深入分析案例
业绩提升，持续堪忧
１、产品Ａ本身较复杂，普通业务员对产品知识掌握不完全；
２、产品A较适合高端客户。
３、业务部门在一季度的竞赛费用倾向性地投给了产品Ａ
END